Пеникас, В. Б. Симакова Управление процентным риском на основе копулы-GARCH моделей. <...> Тесля, Н. П. Алексеева, П. В. Грачева Исследование влияния эндогенных характеристик российских топливно-энергетических и металлургических компаний на совокупность параметров их международного финансирования. <...> 37 МАКРОЭКОНОМИКА А. Г. Багдоев, С. В. Варданян, Д. Р. Карапетян, Г. А. Мартиросян Аналитические и численные исследования динамических процессов в экономике методами волновой динамики. <...> 89 КОНСУЛЬТАЦИИ Деан Фантаццини Управление кредитным риском (продолжение) . <...> 142 Читайте в номере 1 ПРИКЛАДНАЯ ЭКОНОМЕТРИКА ¹1(13) 2009 В 2006 году журнал «Прикладная эконометрика» включен в список периодических изданий ВАК, рекомендованных для публикации результатов диссертационных исследований. <...> 2 Редакционная коллегия ПРИКЛАДНАЯ ЭКОНОМЕТРИКА ¹1(13) 2009 Г. И. Пеникас, В. Б. Симакова Управление процентным риском на основе копулы-GARCHмоделей1 В работе проводится анализ оценки основных характеристик рыночного риска (при разных сроках заимствования), осуществляемой с помощью многомерных копула-моделей распределения соответствующих доходностей и с помощью традиционных методов моделирования, пренебрегающих асимметричностью этого распределения и «тяжестью» его хвостов. <...> В ходе копула-моделирования совместного распределения доходностей, отвечающих разным срокам заимствования, выявлено, что совместное движение процентных ставок носит асимметричный характер (ставки более склонны к одновременному росту, нежели к одновременному снижению). <...> Показано, что использование копула-моделирования позволяетснизить завышенную традиционную оценку количества «пробоев» границы потерь процентного риска на 7–13% (величина коррекции зависитотзаданного «уровня доверия»). <...> Подходы к измерению процентного риска Процентный риск является видом рыночного риска и определяется как ожидаемые потери от изменения процентных ставок вследствие наличия разрывов <...>
Прикладная_эконометрика_Applied_Econometrics_№1_2009.pdf
ПРИКЛАДНАЯ ЭКОНОМЕТРИКА
¹1(13) 2009
БАНКИ
Ã. È. Ïåíèêàñ, Â. Á. Симакова
Управление процентным риском на основе êîïóëû-GARCH ìîäåëåé.............................3
ИНВЕСТИЦИИ
Å. À. Òåñëÿ, Í. Ï. Алексеева, Ï. Â. Грачева
Исследование влияния эндогенных характеристик российских топливно-энергетических
и металлургических компаний на совокупность параметров их международного
ôèíàíñèðîâàíèÿ.................................................................................37
МАКРОЭКОНОМИКА
À. Ã. Áàãäîåâ, Ñ. Â. Âàðäàíÿí, Ä. Ð. Карапетян, Ã. À. Мартиросян
Аналитические и численные исследования динамических процессов в экономике методами
волновой äèíàìèêè..............................................................................50
Л. Е. Варшавский
Моделирование динамики цены на нефть при разных режимах развития рынка нефти.........70
ИНФЛЯЦИЯ
Ë. Í. Слуцкин
Статистический анализ инфляционных процессов
в промышленных секторах американской экономики, 1959–1996 ãã.............................89
КОНСУЛЬТАЦИИ
Деан Фантаццини
Управление кредитным риском (ïðîäîëæåíèå) ................................................105
CONTENTS......................................................................................140
ABSTRACTS.....................................................................................141
СВЕДЕНИЯ ОБ АВТОРАХ .......................................................................142
Читайте в номере
1
Стр.2
ПРИКЛАДНАЯ ЭКОНОМЕТРИКА
¹1(13) 2009
В 2006 году журнал «Прикладная эконометрика» включен в список периодических изданий
ВАК, рекомендованных для публикации результатов диссертационных исследований.
Главный редактор
Айвазян Сергей Артемьевич—д-р физ.-мат. наук, профессор, заслуженный деятель науки России, зам. директора
Центрального экономико-математического института РАН(ЦЭМИРАН), зав. кафедрой эконометрикиМосковской финансово-промышленной
академии (МФПА).
Заместитель главного редактора
Слуцкин Лев Наумович—Ph. D. по математике, научный сотрудник Института экономики РАН (ИЭ РАН).
Ответственныйсекретарь
Славова Виктория Валерьевна—канд. физ.-мат. наук, доцент МГУ.
Члены редколлегии
Бродский Б. Е.—д-р физ.-мат. наук, зав. Ситуационным центром ЦЭМИ РАН, профессор Государственного университета—
Высшая школа экономики (ГУ ВШЭ).
Денисова И. А.—Ph. D. по экономике, ведущий экономист Центра экономических и финансовых исследований и разработок
(ЦЭФИР), научный сотрудник ЦЭМИ РАН.
Елисеева И. И.—чл.-корр. РАН, зав. кафедрой статистики и эконометрики Санкт-Петербургского университета экономики
и финансов.
Ершов Э. Б.—канд. экон. наук, ординарный профессор ГУ ВШЭ.
Иванова C. C.—канд. экон. наук, главныйспециалист управления исследованийибизнес-аналитикибанка «Русский Стандарт».
Канторович Г. Г.—проректор ГУ ВШЭ, профессор, зав. кафедрой математической экономики и эконометрики ГУ ВШЭ.
Карлеваро Фабрицио(Швейцария)—докторнаук, ординарныйпрофессоркафедрыэконометрикиЖеневского университета.
Макаров В. Л.—академик РАН, директор ЦЭМИ РАН, президент Российской экономической школы.
Максимов А. Г.—канд. физ.-мат. наук, первый заместитель директора Нижегородского филиала ГУ ВШЭ.
Мхитарян В. С.—д-р экон. наук, профессор, зав. кафедрой прикладной статистикиМФПА, зав. кафедрой статистическихметодов
ГУ ВШЭ.
Рубин Ю. Б.—д-р экон. наук, профессор, ректорМФПА.
Рудзкис Римантас (Литва)—доктор наук, зав. отделом Института математики и информатики Литвы, профессор Каунасского
университета.
Суслов В. И.—чл.-корр. РАН, д-р экон. наук, профессор, зам. директора Института экономики и организации промышленного
производства СО РАН.
Харин Ю. С. (Республика Беларусь)—чл.-корр. Национальной академии наук Беларуси, д-р физ.-мат. наук, профессор Белорусского
государственного университета, зав. кафедрой математического моделирования и анализа данных БГУ.
2
Редакционная коллегия
Стр.3