Управление инвестиционными рисками (200,00 руб.)

Стр.3

Стр.215

Стр.216

УДК [005.334:330.322](075.8) ББК 65.263-09ÿ73-1 Ò34 Рецензент: заслуженный экономист РФ, доктор экономических наук, профессор А.Е. Суглобов Главный редактор издательства Н.Д. Эриашвили кандидат юридических наук, доктор экономических наук, профессор, лауреат премии Правительства РФ в области науки и техники Тепман, Леонид Наумович. Ò34 Управление инвестиционными рисками: учеб. пособие для студентов вузов, обучающихся по направлению подготовки «Экономика и управление» / Л.Н. Тепман, Í.Ä. Эриашвили. — Ì.: ÞÍÈÒÈ-ÄÀÍÀ, 2016. — 215 ñ. I. Эриашвили, Нодари Дарчоевич. ISBN 978-5-238-02781-4 Агентство CIP РГБ классификация Отражены основные понятия инвестиционных рисков, функции и инвестиционных рисков. Особое внимание уделено оценке инвестиционных рисков, современной концепции управления инвестиционными рисками, методам и моделям управления инвестиционными рисками, прогнозированию потерь от инвестиционных рисков, организации и системному подходу к управлению инвестиционными рисками. Для студентов вузов, изучающих дисциплины «Экономика промышленности», «Организация и финансирование инвестиций», «Оценка бизнеса», аспирантов, а также предпринимателей, инвесторов, консультантов и практикующих менеджеров. ББК 65.263-09ÿ73-1 ISBN 978-5-238-02781-4 © ИЗДАТЕЛЬСТВО ÞÍÈÒÈ-ÄÀÍÀ, 2016 Принадлежит исключительное право на использование и распространение издания (ÔÇ от 5 апреля 2013 ã. ¹ 44-ÔÇ). Воспроизведение всей книги или любой ее части любыми средствами или в какой-либо форме, в том числе в интернет-сети, запрещается без письменного разрешения издательства.

Стр.3

ОГЛАВЛЕНИЕ  Введение 3 Глава 1. Инвестиции и риски. Основные понятия 1.1. Классификация инвестиций 1.2. Проблемы инвестирования в России и пути их преодоления 1.3. Инвестиционный риск: понятие, ситуация риска 1.4. Доходность и риск Глава 2. Инвестиционные риски: функции и классификация 2.1. Функции риска 2.2. Классификация инвестиционных рисков Глава 3. Портфельные инвестиции и портфельные риски 3.1. Инвестиционное качество ценной бумаги. Риски финансовых инвестиций 5 5 6 8 12 17 17 19 3.2. Управление инвестиционным портфелем ценных бумаг 35 3.3. Выбор портфеля инвестиций Глава 4. Оценка инвестиционных рисков 4.1. Оценка инвестиционных рисков: источники информации и основные показатели 33 33 38 3.4. Расчетные (торговые) риски и рыночные посредники 41 3.5. Финансовая инфраструктура организации и ее функции 44 48 48 4.2. Методические основы оценки инвестиционного риска 50 4.3. Качественные методы оценки риска инвестиционного проекта 52 4.4. Количественные методы оценки инвестиционного риска 54 4.5. Основные этапы качественного анализа 4.6. Идентификация и оценка инвестиционных рисков Глава 5. Модели оценки инвестиционных рисков 5.1. Выбор рациональной структуры набора инвестиций по стандартным критериям доходности и риска 5.2. Кривая распределения вероятностей потерь 5.3. Вероятностно-статистический подход для определения соотношения ценовых показателей и риска 6.2. Современная концепция управления инвестиционными рисками 60 64 68 68 77 79 Глава 6. Организация управления инвестиционными рисками 87 6.1. Основные принципы управления инвестиционным риском 87 92 6.3. Организация управления инвестиционными рисками 97 6.4. Алгоритм управления инвестиционными рисками 103 214

Стр.215

6.5. Управление инвестиционными рисками в банковской деятельности 109 Глава 7. Системный подход к управлению инвестиционными рисками 113 7.1. Риск-менеджмент: цели и задачи, концепция 7.2. Системный подход к управлению инвестиционными рисками 115 7.3. Система методов управления инвестиционными рисками 120 7.4. Оптимизация системы решений управления инвестиционными рисками 7.5. Финансовая инфраструктура как система управления инвестиционными рисками 7.6. Типовые алгоритмы риск-решений Глава 8. Методы управления инвестиционными рисками 8.3. Страхование инвестиционных рисков как метод смягчения негативных последствий 8.4. Методы нейтрализации финансовых рисков 8.5. Метод предынвестиционного исследования 8.6. Приоритет риска и стратегия реагирования 8.7. Методы уклонения от рисков 123 126 130 137 8.1. Выбор методов управления инвестиционными рисками 137 8.2. Методы анализа и оценки инвестиционного риска 139 142 147 154 157 160 Глава 9. Методы оценки инвестиционных рисков при прогнозировании 163 9.1. Методы прогнозирования инвестиционного риска. Индекс перспективной платежеспособности инвестора 163 9.2. Методы оценки инвестиционных рисков при прогнозировании 170 9.3. Анализ залогов и гарантий при инвестировании 173 Глава 10. Стратегическое управление инвестиционными рисками 175 10.1. Цель стратегического управления инвестиционными рисками 175 10.2. Методика оптимизации стратегии в условиях инвестиционного риска 10.3. Выбор методов воздействия на инвестиционные риски 10.4. Структура мониторинга инвестиционных рисков 10.5. Определение значимости инвестиционных рисков Глава 11. Риски международных инвестиций 11.1. Виды международных инвестиций 11.2. Органы управления инвестиционными рисками в международных компаниях 11.3. Экспорт капитала 11.4. Механизмы вывоза капитала Библиографический список 178 183 183 184 187 187 190 191 194 11.5. Конкуренция за инвестиции в мировой экономике 201 11.6. Страновые риски: кредитный и суверенный рейтинги 203 209 Глоссарий 211 215 113

Стр.216